2022最新VWRD vs VT!台灣人在持有全球股票配置的VWRD上擁有較低的持有成本,與VT股利被扣30%預扣稅的比較下,投資9年究竟會跟VT的報酬率差距多少?(初版2021,更新2022版本)
標籤: 愛爾蘭註冊etf
VWRD, VWRA, AGGG, AGGU, VAGU, VUSD, VUSA等等股債ETF稅務優勢計算,藉由投資英股(愛爾蘭註冊)ETF讓你每年省下不少成本。
本篇重點將放在探討MSCI大範圍指數的涵蓋率與對應倫敦交易所(LSE)上市的愛爾蘭註冊UCITS ETF (IWDA/SWRD EIMI WSML) 並且探討這些ETF的優缺點與配置比例
我們可以發現當時的VWRD成交量才幾千股比起現在幾萬股少了10倍左右,但在10/2號的時候卻有13.6萬股的成交量發生,卻也沒對股價或折溢價有異常的影響。另外我們再看到最近Vanguard新推出的ESG版本的VT交易量少的可憐,但是我從IB的報價系統截圖下來,即便平均量5000多股而已,但買賣價單上造市商各掛著20000股的數量遠遠超過了平均日成交量(並且其實ETF造市商還有許多庫存沒顯示在螢幕上),等待著投資人買進/賣出。
本文調查了英股VWRD / VWRA所追蹤的FTSE All-World Index與美股VT所追蹤的FTSE Global All Cap Index之間的差異,並用追蹤指數的報酬差異性來解釋為何我會選擇VWRD / VWRA取代VT成為非美國投資人(例如:台灣)的新選擇。
儘管V3AA / V3AL (FTSE Global All Cap Choice)的持股豐富(指數編列7634家公司),但對於跟涵蓋廣泛的VT(FTSE Global All Cap)比起,兩指數的報酬率的差異太大(兩指數年化報酬率差易1.2%),意味著受ESG篩選的條件足以影響整體報酬,對於指數化投資人來說不算是最好的選擇。除非你對於ESG理念有特別的信仰(環保人士、反軍火、人權等等)。不然持有VWRD / VWRA(All-World Index),即便持股數量少,但由於小型股的佔比在全世界股票市場權重本身就小,難以影響整體報酬(從近五年年化報酬率可以判斷差距僅0.1%),此時在配合擁有稅務優勢的英股上市的愛爾蘭註冊地ETF(比VT節省掉0.3-0.6%的年化報酬率),將是指數化投資人夠好的選擇。
前陣子忙於其他事情加上分散風險的考量,我開始使用了複委託來配置資產的一部分,當然我仍舊擁有資產放在海外券商(IB與TD),但未來我將會進一步的調整比例開始複委託的英股投資。我將在本篇分享4點我採用複委託購買英股(愛爾蘭註冊) VWRA + AGGG/AGGU兩檔ETF的考量。
AGGU/AGGG vs BNDW總成本比較,英股的愛爾蘭註冊債券類ETF讓你每年省下0.6%左右的成本。
當你確定要購買一隻適合你的ETF,不論這檔可能是VT、AOA、VWRD(VWRA)等等大家熟悉的ETF,在你下單前即使是經驗豐富的投資者也應考慮買賣ETF的4個注意事項。